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P2P网贷平台还会不会卷款跑路?
2017-02-28 16:15:03作者:董希淼 来源:中国人民大学重阳金融研究院

2月23日,中国银监会办公厅发布《网络借贷资金存管业务指引》(以下简称“业务指引”)。这个备受关注的业务指引,终于尘埃落定了。

2015年7月,中国人民银行等十部委出台《关于促进互联网金融健康发展的指导意见》,在第十四条对网贷平台资金存管做出明确规定:“从业机构应当选择符合条件的银行业金融机构作为资金存管机构,对客户资金进行管理和监督,实现客户资金与从业机构自身资金分账管理。”

根据互联网金融指导意见提出的总体要求和监管原则,2016年8月,中国银监会等四部委公布《网络借贷信息中介机构业务活动管理暂行办法》,其中第二十八条规定:“网络借贷信息中介机构应当实行自身资金与出借人和借款人资金的隔离管理,并选择符合条件的银行业金融机构作为出借人与借款人的资金存管机构。”

而前日出台的业务指引,是对互联网金融指导意见和网络借贷管理暂行办法相关规定的进一步细化和深化。如果按辈分算,这个业务指引算是“孙子辈”的了。

那么,什么是网络借贷资金存管呢?所谓的资金存管,指商业银行作为存管人接受网贷机构的委托,按照法律法规规定和合同约定,履行网贷资金存管专用账户的开立与销户、资金保管、资金清算、账务核对、资金监督等职责的业务。银行作为网贷资金存管机构,可以明确开展网络借贷活动的划款依据是基于出借人与借款人双方的意志,而非平台发出指令。银行也更适合对实名开户、履行合同约定及借贷交易指令做表面一致性的形式审核,对出借人和借款人开立和使用资金账户进行管理和监督。网贷资金实施存管之后,可从物理意义上防止网贷机构非法触碰客户资金,确保网贷机构“见钱不摸钱”,进而避免非法动用和挪用资金。

话说,这个“孙子辈”的业务指引,都规定了些什么呢?业务指引明确了网贷资金存管业务的原则和流程,对于商业银行开展网贷资金存管业务提出了多项具体要求,对网贷平台申请存管业务时应履行的程序和责任、银行开展存管业务应满足的条件、职责和系统要求等都进行了详细规定。同时,业务指引明确指出第三方支付机构不具资金存管人资格。可以预见的是,资金存管将成为网贷平台“居家旅行必备之良药”,而商业银行将成为开展资金存管业务的唯一机构。

通过对比2016年8月出现的“网络借贷资金存管业务指引(征求意见稿)”(下文简称“意见稿”),我们发现,除了一些程序和技术层面的规定有所调整之外,业务指引中与“意见稿”不同的地方主要体现在四个地方:第一,存管人由之前的银行业金融机构明确为商业银行;第二,强化了存管人免责条款,即不对借贷行为保证、担保,不承担借贷违约责任;第三,增加了非银行机构开展存管业务的处罚,整改期改为6个月;第四,将担保人相关资金纳入存管范围。

从网上流传的征求意见稿到正式公布的业务指引,经过近半年的多次讨论,之所以进行这些修改,可谓是用心良苦:

首先,业务指引明确了商业银行在存管业务中的责任,突出了银行的免责条款,强调银行存管不视为对网贷交易行为提供的保证或担保,不承担借贷违约责任等等,而网贷平台也不得对存管本身进行宣传。这都有助于还原资金存管的本质,即对网贷资金流转环节进行监督,并从源头上打消银行的种种顾虑。

笔者之前曾撰文指出,银行之所以对开展存管业务十分谨慎,是因为有着多重顾虑。随着指引的落地,银行的部分顾虑已经消除,部分顾虑得到缓解。下一步,相信将会有更多商业银行推进网贷资金存管业务,网贷资金存管的困局将有望打破。

*文章为作者独立观点,不代表中国经营网立场。

中国人民大学重阳金融研究院

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